Какой инвестор не хочет как можно быстрее увеличить стоимость своего портфеля? Верный путь — грамотно распорядиться доходом от ваших активов. Один из простейших подходов — это реинвестирование.
Содержание
Что такое реинвестирование
Приставка «ре» в начале этого слова как бы намекает на повторяемость процесса. Собственно, так и есть.
Реинвестирование — это повторное вложение денег, полученных в виде дохода от инвестиций.
- Полное реинвестирование — все средства вы направляете на приобретение новых активов.
- Частичное — часть дохода от инвестиций вы забираете на собственные нужды, остальное повторно вкладываете.
Зачем нужно реинвестирование и как оно работает
- Расширение инвестиционного портфеля. Для этого не придётся делать дополнительные внешние вложения, т.к. можно покупать новые активы за счёт дохода от старых.
- Ускорение прибыли. Если доход от инвестиций прибавлять к основному капиталу, то последующий доход при тех же условиях будет больше.
Изначально эффект реинвестирования не столь ощутим, но на длительном горизонте разница может быть внушительной, если сравнивать с явлением, когда весь доход выводится, а капитал остаётся неизменным.
Возьмём гипотетический актив стоимостью $1 000. Он стабильно приносит 10% годовых. Следовательно, ежегодно вы сможете иметь прибыль $100. Если вы будете постоянно забирать эти проценты на свои траты, то за 10 лет ваш актив в общей сложности принесёт вам $1 000, то есть вы получите 100% прибыли от изначального вклада. Звучит неплохо! Но давайте посчитаем, сколько вы смогли бы получить, если бы реинвестировали все проценты, прибавляя к стоимости актива.
Итак, начальные условия те же: есть $1 000, 10% годовых и горизонт 10 лет. Каждый год мы прибавляем полученные $100 к изначальной стоимости актива и в следующий раз получаем процент уже от большей суммы.
Для ускорения подсчётов воспользуемся формулой сложного процента: SUM = X * (1 + %)n,
где:
- SUM — итоговый капитал по окончанию периода;
- X — начальный капитал;
- % — процентная ставка;
- n — период инвестирования.
В нашем случае через 10 лет $1 000 «превратятся» в $2 593, то есть это будет уже 160% доходности от изначального вложения. Выгода реинвестирования на долгом периоде составила 60%, по сравнению с его отсутствием.
Как эффективно реинвестировать доход
Повторные вложения могут оказаться не столь удачными, как изначальные, особенно если речь идёт о фондовом рынке. Поэтому придерживайтесь следующих принципов:
- Диверсификация. Принимая решение, куда направить средства, обращайте внимание на сбалансированность вашего портфеля: соотношение активов по отраслям, странам, валютам, видам ценных бумаг. Если равномерно распределить капитал по малосвязанным между собой инвестиционным направлениям, то можно максимально защитить портфель от рисков.
- Для вложений используйте только свободные средства. Это мантра для всех начинающих инвесторов. Повторные вложения целесообразны, когда вне брокерского счёта у вас есть финансовая подушка, которая в случае чего позволит прожить несколько месяцев.
- Вкладывайтесь в надёжные инструменты. Может возникнуть соблазн потратить заработанные на бирже деньги, инвестировав во что-то экзотическое и расхваленное «экспертом» на «Пульсе». Но эффективное реинвестирование — это не о высоких рисках, а об использовании проверенных методов получения ещё большего дохода.
С другой стороны деньги, заработанные на первых вложениях, — это уже не ваши «кровные», из которых сформирован стартовый капитал. Поэтому если вы давно интересовались, например, темой трейдинга, то можно позволить себе испытать силы, и будет не так обидно уйти в ноль, когда окажется, что сил и знаний недостаточно.
Если не уверены в своих действиях на бирже, лучше не делайте ничего! Особенно, когда речь идёт о шорте.
Куда реинвестировать
Как говорилось выше, чтобы раннее заработанные деньги принесли новый доход, логично обратиться к уже знакомым вам инструментам.
Банковский вклад
Это самый простой способ реинвестирования, где не нужны сложные действия по распределению капитала.
Большинство популярных вкладов позволяют в автоматическом режиме капитализировать начисленные проценты. Чаще всего деньги по депозиту приходят раз в месяц и сразу приплюсовываются к основной сумме вклада. Таким образом, уже в следующем месяце придут большие проценты, т.к. капитал увеличился.
На примере это работает так. Представим, что у нас депозит в 100 000 руб под 5% годовых с ежемесячным начислением процента. Если вы каждый раз будете снимать доход, то в он будет составлять стабильные 416,6 руб в месяц. При реинвестировании всё будет выглядеть так:
| Месяц | Сумма вклада, руб | Процентный доход, руб |
| 1 | 100 000 | 416,6 |
| 2 | 100 416,6 | 418,4 |
| 3 | 100 835 | 420,1 |
| 4 | 101 255,1 | 421,8 |
| 5 | 101 676,9 | 423,6 |
Так наглядно виден главный плюс реинвестирования — доход от вклада используются максимально эффективно для последующего преувеличения капитала.
В случае с депозитом необязательно использовать полученные проценты для увеличения основной суммы. Как вариант, их можно вложить в другие финансовые инструменты с потенциально большей прибылью, впрочем, как и пропорционально увеличенными рисками.
Акции
Именно реинвестирование помогает многим профессиональным инвесторам оставаться на плаву уже долгие годы. Простыми словами, принцип грамотного распределения доходов может увеличить стоимость портфеля, подобно снежному кому.
Повторное инвестирование позволяет оставлять как можно больше денег в работе.
Если говорить только об акциях, то свободные средства на брокерском счёте могут появляться такими путями:
- Доход от продажи акций. Часто решение зафиксировать прибыль может прийти из-за намечающегося падения котировок конкретной бумаги (внутренние проблемы компании, дивидендный гэп и пр.)
Вырученные средства можно реинвестировать, как в акции других интересных вам и перспективных компаний, так и дождаться хорошей просадки изначального актива, чтобы купить те же акции по ощутимо меньшей цене.
- Дивиденды. Если вы долгосрочный инвестор и несклонны к частым совершениям сделок, то вам подойдёт реинвестирование дивидендов.
Такой доход тоже логично потратить или на докупку уже имеющихся бумаг в портфеле, или на новые активы. Тут важно помнить о необходимости баланса в портфеле.
Реинвестирование — отличный способ снизить зависимость портфеля от инструментов, которые могли вырасти в цене за последнее время и занимать большую долю среди ваших активов.
Облигации
Доход от облигаций более предсказуем, поэтому повторные инвестиции при необходимости можно планировать. Вы точно знаете, когда и сколько средств получите в рамках купонных выплат, а также дату возврата номинала.
Инвесторы, которые держатся подальше от риска, могут вкладывать заработок от облигаций в приобретение новых бондов от уже проверенных эмитентов. Так у вас станет ещё больше облигаций, что положительно отобразится на росте купонного дохода.
В качестве альтернативы можно тратить проценты на покупку акций или фондов.
Фонды
Это самый ленивый вариант для инвестора. Вам не нужно погружаться в анализ отдельных ценных бумаг, ведь достаточно купить акцию ETF или ПИФ. Так вы инвестируете сразу в готовый портфель активов, которые сформирован специалистами.
Весь доход от ценных бумаг, которые входят в фонд, будет реинвестирован за вас. Ваша выгода в том, что такая «кубышка» дорожает (в большинстве случаев), а следовательно и купленная раннее акция ETF или пай тоже растёт в цене.
Главное
Реинвестирование прибыли — выгодный ход, если вы не планировали расходовать доход от инвестирования на собственные нужды. Его можно направить на покупку уже проверенных активов, чтобы потом получить ещё большую прибыль, или испытать новые финансовые инструменты. Но во втором случае не забывайте о рисках.